سرمایه گذاری های کوتاه مدت، با نام اوراق بهادار قابل فروش یا سرمایه گذاری های موقت نیز شناخته می شوند. سرمایه گذاری های کوتاه مدت، سرمایه گذاری های مالی هستند که به راحتی می توانند به پول نقد تبدیل شده و این امر معمولاً ظرف مدت 5 سال صورت می گیرد. اغلب سرمایه گذاری های کوتاه مدت، تنها پس از یک دوره 3 تا 12 ماهه فروخته شده یا به پول نقد تبدیل می شوند. برخی از نمونه های رایج سرمایه گذاری های کوتاه مدت شامل گواهی سپرده سرمایه گزاری (CD)، حساب های بازار پول، حساب های پس انداز با بازده بالا، اوراق قرضه دولتی و اسناد خزانه است. این سرمایه‌گذاری‌ها معمولاً دارایی‌های باکیفیت و با نقدشوندگی بالا یا ابزار سرمایه‌گذاری هستند.

سرمایه‌گذاری‌های کوتاه‌مدت ممکن است اختصاصا به دارایی‌های مالی (که باهم مشابه بوده، اما چند پیش نیاز بیشتر دارند) اشاره داشته باشد که متعلق به یک شرکت است. سرمایه‌گذاری‌های کوتاه‌مدت در این زمینه که در حساب جداگانه‌ای ثبت می‌شود و در قسمت دارایی‌های جاری ترازنامه شرکت درج می‌شود، سرمایه‌گذاری‌هایی است که شرکت انجام داده و انتظار می‌رود ظرف یک سال به وجه نقد تبدیل شود.

نکات مهم

• سرمایه گذاری های کوتاه مدت، با نام اوراق بهادار قابل فروش یا سرمایه گذاری های موقت نیز شناخته می شوند. سرمایه گذاری های کوتاه مدت، سرمایه گذاری های مالی هستند که به راحتی می توانند به پول نقد تبدیل شده و این امر معمولاً ظرف مدت 5 سال صورت می گیرد.
• سرمایه گذاری های کوتاه مدت به دارایی های متعلق به یک شرکت اشاره دارد که در طول یک سال فروخته می شود.
• برخی از نمونه های رایج سرمایه گذاری های کوتاه مدت شامل گواهی سپرده سرمایه گزاری (CD)، حساب های بازار پول، حساب های پس انداز با بازده بالا، اوراق قرضه دولتی و اسناد خزانه است.
• اگرچه سرمایه‌گذاری‌های کوتاه‌مدت معمولاً نرخ بازدهی پایین‌تری ارائه می‌دهند، اما نقدشوندگی بالایی دارند و به سرمایه‌گذاران انعطاف‌پذیری می‌دهند تا در صورت نیاز، پول را به سرعت برداشت کنند.
• هر گونه افزایش یا کاهش در ارزش سرمایه گذاری های کوتاه مدت یک شرکت، به طور مستقیم در صورت سود و زیان یک شرکت برای سه ماهه منعکس می شود.

هدف سرمایه‌گذاری کوتاه‌مدت، هم برای شرکت‌ها و هم برای اشخاص حقیقی یا سازمانی، حفظ سرمایه و در عین حال ایجاد بازدهی، مشابه صندوق شاخص اوراق بهادار خزانه‌داری یا سایر معیارهای مشابه است.

در این رابطه بخوانید‌ : لیکوییدیتی (liquidity) در صرافی های ارز دیجیتال چیست؟

شرکت های دارای سرمایه نقدی فراوان، یک حساب سرمایه گذاری کوتاه مدت در ترازنامه خود خواهند داشت. در نتیجه، شرکت می‌تواند وجه نقد مازاد خود را در سهام، اوراق قرضه یا معادل‌های وجه نقد سرمایه گذاری کرده و سودی بیشتر نسبت به یک حساب پس‌انداز معمولی به دست آورد.

برای اینکه یک شرکت سرمایه گذاری را تحت عنوان کوتاه مدت طبقه بندی کند دو شرط اساسی وجود دارد. اولاً، سرمایه باید نقد شونده باشد، مانند سهامی که در اکسچنج لیست شده و مکرراً معامله می شود یا اوراق قرضه خزانه داری ایالات متحده. ثانیا، مدیریت شرکت باید در نظر داشته باشد که در یک دوره نسبتاً کوتاه مانند 12 ماه، سهام را بفروشد. اوراق بدهی قابل فروش، با نام مستعار «کاغذ کوتاه‌مدت» که در مدت یک سال یا کمتر منقضی می‌شوند، مانند اسناد خزانه‌داری ایالات متحده و اوراق تجاری، نیز سرمایه‌گذاری کوتاه‌مدت محسوب می‌شوند.

اوراق بهادار قابل فروش شامل سرمایه گذاری در سهام عادی و سهام ممتاز است. اوراق بدهی قابل فروش می تواند شامل اوراق قرضه شرکتی باشد، یعنی اوراق قرضه صادر شده توسط یک شرکت دیگر، اما آنها نیز باید تاریخ انقضای کوتاهی داشته باشند و باید به صورت فعال معامله شوند تا نقد شونده محسوب شوند.

سرمایه گذاری های کوتاه مدت در مقایسه با سرمایه گذاری های بلند مدت

برخلاف سرمایه‌گذاری‌های بلندمدت که برای خرید و نگهداری حداقل یک ساله طراحی شده‌اند، سرمایه‌گذاری‌های کوتاه‌مدت با قصد فروش سریع خریداری می‌شوند. به طور معمول، سرمایه گذاران بلندمدت سطح بالاتری از نوسانات یا ریسک را می پذیرند، با این ایده که این «نوسانات» در نهایت در یک دوره طولانی هموار خواهند شد، البته تا زمانی که سرمایه گذاری در یک مسیر مثبت رشد کند. سرمایه گذاری بلند مدت توسط افرادی استفاده می شود که می توانند پول خود را ذخیره کنند و نیاز فوری به آن ندارند (مانند خرید ماشین یا خانه).

مزایا و معایب سرمایه گذاری های کوتاه مدت

سرمایه گذاری های کوتاه مدت به رشد سبد سرمایه گذاران کمک می کند. اگرچه آنها معمولاً نرخ بازده کمتری را در مقایسه با سرمایه گذاری در صندوق سرمایه گذاری شاخصی در طول زمان ارائه می دهند، اما سرمایه گذاری های بسیار نقدشونده ای هستند که راهی برای کسب درآمد به سرمایه گذاران ارائه می کنند و در صورت نیاز می توانند به سرعت از آنها خارج شوند.

برای یک کسب و کار، سرمایه گذاری های بلندمدت تا زمانی که به فروش نرسند درآمد محسوب نمی شوند. به این معنی که شرکت‌هایی که تصمیم به سرمایه‌گذاری کوتاه‌مدت می‌گیرند یا در آن سرمایه‌گذاری می‌کنند، هر گونه نوسان در قیمت را با نرخ بازار محاسبه می‌کنند. یعنی در صورت کاهش ارزش سرمایه‌گذاری‌های کوتاه‌مدت ، در صورت سود و زیان شرکت ، به عنوان زیان نشان داده می‌شود.

مزایا

• بازدهی سرمایه گذاری کوتاه مدت به طور مستقیم در درآمد شرکت نشان داده می شود.
• سرمایه‌گذاری‌های کوتاه‌مدت ریسک کمتری را به همراه دارند.
• در صورت نوسانات بازار، سرمایه گذاری های کوتاه مدت به تنوع سازی انواع درآمد کمک می کند.

معایب

• سرمایه گذاری های کوتاه مدت معمولاً نرخ بازده کمتری دارند.
• هر گونه کاهش در ارزش سرمایه گذاری کوتاه مدت، به طور مستقیم بر درآمد خالص یک کسب و کار تأثیر می گذارد.

نمونه هایی از سرمایه گذاری های کوتاه مدت

برخی از سرمایه گذاری های کوتاه مدت و استراتژی های رایج مورد استفاده توسط شرکت ها و سرمایه گذاران حقیقی عبارتند از:

• گواهی سپرده سرمایه گزاری (CD): این سپرده‌ها توسط بانک‌ها ارائه می‌شوند و معمولاً نرخ بهره بالاتری دارند، زیرا بانک پول نقد را برای یک دوره معین قفل می‌کند. آنها تا سقف 250،000 دلار توسط شرکت بیمه سپرده فدرال (FDIC) بیمه هستند.
• حساب های بازار پول: بازده این حساب‌های بیمه شده، بیشتر از حسابهای پس انداز بوده اما نیازمند یک سرمایه اولیه می باشد. به خاطر داشته باشید که حساب های بازار پول با صندوق های سرمایه گذاری متقابل بازار پول که تحت بیمه شرکت بیمه سپرده فدرال نیستند، متفاوت است.
• اوراق مربوط به خزانه: انواع مختلفی از این اوراق قرضه دولتی، مانند اسناد، اسکناس، اوراق با نرخ شناور و اوراق بهادار مصون از تورم (TIPS) وجود دارد.
• وجوه اوراق قرضه: این وجوه که توسط مدیران دارایی و شرکت‌های سرمایه‌گذاری حرفه‌ای ارائه می‌شوند، برای بازه زمانی کوتاه‌ مناسب بوده و بازدهی بهتری نسبت به میانگین ریسک به همراه خواهند داشت اما باید حواستان به هزینه ها باشد.
• اوراق قرضه شهرداری: این اوراق که توسط نهاد های دولتیِ محلی، ایالتی یا غیرفدرال ارائه می‌شوند، می‌توانند بازده و مزایای مالیاتی بالاتری به همراه داشته باشند، زیرا اغلب از مالیات بر درآمد معاف هستند.
• وام دهی شخص به شخص: پول نقد را می توان از طریق یکی از پلتفرم های وام دهی که وام گیرندگان را با وام دهندگان متصل می کند، به جریان انداخت.
• حساب بازنشستگی فردی (Roth IRAs):  این حاملین سرمایه می توانند برای اشخاص حقیقی انعطاف پذیری و گزینه های مختلفی برای سرمایه گذاری ارائه کنند. مشارکت ها در حساب های بازنشستگی فردی (برخلاف سودها) در هر زمان و بدون جریمه و اعمال مالیات قابل برداشت هستند.

نکته: اگر پول نقد اضافی دارید، استفاده از آن برای پرداخت بدهی با بهره بالاتر ممکن است سودمندتر از سرمایه گذاری آن، در سرمایه گذاری های کوتاه مدت کم خطر اما کم بازده باشد.

مثال

شرکت مایکروسافت (Microsoft) در بیانیه سه ماهه خود در تاریخ 31 دسامبر 2020، گزارش داد که 117.5 میلیارد دلار سرمایه گذاری کوتاه مدت در ترازنامه خود دارد که بزرگترین بخش تشکیل دهنده آن، اوراق بهادار دولت و نهاد های ایالات متحده بود که 88.2 میلیارد دلار است. به دنبال آن اسکناس و اوراق قرضه شرکتی به ارزش 8 میلیارد دلار، اوراق قرضه دولتی خارجی به ارزش 7 میلیارد دلار، اوراق رهنی و اوراق بهادار با پشتوانه دارایی 4.5 میلیارد دلاری، گواهی سپرده گذاری (CD) به ارزش 2 میلیارد دلار و اوراق بهادار شهرداری به ارزش 269 میلیون دلار بوده اند.

سوالات متداول

بهترین سرمایه گذاری های کوتاه مدت کدام اند؟

برخی از بهترین گزینه های سرمایه گذاری کوتاه مدت عبارتند از گواهی سپرده گذاری، حساب های بازار پول، حساب های پس انداز با بازده بالا، اوراق قرضه دولتی و اسناد خزانه. نرخ بهره یا نرخ بازده فعلی آنها را بررسی کنید تا بفهمید کدام یک برای شما بهترین گزینه است.

کجا می توانم به مدت 6 ماه سرمایه گذاری کنم؟

ابزارهای رایج سرمایه گذاری کوتاه مدت شامل گواهی سپرده گذاری، حساب های بازار پول، حساب های پس انداز با بازده بالا، اوراق قرضه دولتی و اسناد خزانه است.

همچنین بخوانید : سی دیفای CeDeFi چیست؟

بهترین راه برای سرمایه گذاری 5،000 دلار چیست؟

بر اساس تجربه و مقدار تحمل ریسک، پاسخ این سوال برای سرمایه گذاران متفاوت خواهد بود. با این حال، بسیاری از تحلیلگران مالی می گویند که بهترین راه برای سرمایه گذاری 5000 دلار این است که آن را در یک صندوق سرمایه گذاری مشترک یا صندوق قابل معامله در بورس قرار دهید که S&P 500 را دنبال می کند و آن را برای بلندمدت نگهداری می کند.

با پول کم در چه چیزی میتوان سرمایه گذاری کرد؟

افرادی که پول نقد کمی دارند، گزینه های زیادی دارند. آن‌ها می‌توانند سرمایه خود را در هر روش سرمایه‌گذاری که به حداقل موجودی نیاز ندارد، مانند حساب‌های پس‌انداز خاص، سهام کسری یک صندوق سرمایه گذاری شاخصی، یا حتی سهام، اوراق قرضه و گواهی سپرده گذاری ارزان‌تر، قرار دهند.

خلاصه مطلب

سرمایه‌گذاری‌های کوتاه‌مدت می‌توانند یک گزینه عالی برای سرمایه‌گذاران و شرکت‌هایی باشند که به دنبال سرمایه گذاری های نقد شونده و پایدار برای رشد ثروت خود هستند. گزینه ها بسیار هستند از گواهی سپرده گذاری گرفته تا اوراق قرضه و حساب های پس انداز با بازده بالا. انتخاب بهترین گزینه به عهده سرمایه گذار است.

ترجمه شده توسط مجله خبری نیپوتو

در نیپوتو مارکت امکان خرید و فروش بیت کوین برای شما فراهم شده است.