همزمان با نوسان بازار سهام آمریکا قیمت بیت کوین کاهش یافت. در حالی که امیدها درباره بازگشایی مسیر نفتی تنگه هرمز کمرنگ شد و تحلیلگران در عین حال از ورود چشمگیر سرمایه نهادی به بازار بیت کوین خبر دادند. بیت کوین (BTC) پس از باز شدن بازار وال‌استریت در روز دوشنبه، به زیر ۶۴,۵۰۰ دلار ریزش کرد.

نکات مهم

• بیت کوین همراه با سهام آمریکا تحت تأثیر ابهامات درباره بازگشایی تنگه هرمز با فشار فروش مواجه شد.
  ین ژاپن بار دیگر مورد توجه بازار قرار گرفت و در برابر دلار به پایین‌ترین سطوح تاریخی خود حرکت کرد.
  تحلیلگران با وجود ورود سرمایه نهادی، نسبت به قدرت روند صعودی بیت کوین تردید دارند.

بازگشایی تنگه هرمز هیچ راه‌حل نظامی ندارد

داده‌های TradingView نشان می‌دهد که قیمت بیت کوین در صرافی Bitstamp به ۶۴,۴۴۷ دلار رسید که پایین‌ترین سطح آن از روز جمعه محسوب می‌شود؛ هرچند پس از آن اندکی بهبود پیدا کرد.

نمودار یک‌ساعته BTC/USD. منبع: Cointelegraph/TradingView

بازار سهام آمریکا در ابتدا با ریزش مواجه شد، زیرا احتمال بازگشایی مسیر نفتی تنگه هرمز ظاهراً کاهش پیدا کرد.

در این رابطه بخوانید‌ : وستینگ (Vesting) در بازار ارز دیجیتال چیست؟

علی نیکزاد، نایب‌رئیس مجلس شورای اسلامی در جریان سخنرانی در مجلس گفت که «بازگشایی تنگه هرمز هیچ راه‌حل نظامی ندارد».

در زمان نگارش این خبر نفت خام WTI آمریکا در معاملات روزانه تقریباً ۵ درصد افزایش داشت و به ۸۰.۹۰ دلار به ازای هر بشکه رسید.

با این وجود شاخص S&P 500 توانست روند خود را معکوس کند و وارد محدوده مثبت شود، هرچند همچنان پایین‌تر از رکورد تاریخی ثبت‌شده در روز جمعه قرار داشت.

نمودار یک‌ساعته قراردادهای CFD نفت خام WTI آمریکا.

سقوط دوباره ین ژاپن؛ دلار به محدوده ۱۶۰ نزدیک شد

در همین حال، توجه بازار همچنان به ین ژاپن معطوف بود. ارزی که علی‌رغم مداخله مشترک و کم‌سابقه ژاپن و آمریکا در بازار ارز، بار دیگر در برابر دلار تضعیف شد.

نرخ USD/JPY روز دوشنبه به ۱۵۹ رسید و به مرز روانی ۱۶۰ نزدیک شد. سطحی که انتظار می‌رود پیش از پایان نخستین جلسه معاملاتی هفته در آسیا اهمیت بیشتری پیدا کند.

محمد العریان، اقتصاددان و تحلیلگر اقتصادی، هشدار داد که دولت ژاپن به اقدامات سیاستی قاطع‌تری نیاز خواهد داشت.

او در پستی در شبکه اجتماعی X نوشت:

«ین از زمان مداخله مشترک ژاپن و آمریکا در بازار ارز، به‌تدریج تضعیف شده است؛ یادآوری مهمی از اینکه کلید اصلاح یک “قیمت‌گذاری نادرست” ارزی، انتخاب ترکیب سیاستی مناسب است. هرچه ژاپن در انجام این کار بیشتر تأخیر کند، دستیابی به هدف تاریخی این مداخله دشوارتر خواهد شد.»

نمودار چهار‌ساعته USD/JPY.

تردیدها در خصوص صعود بیت کوین با وجود ورود ۸۶۵ میلیون دلار به ETFها

تحلیلگران بیت کوین هشدار داده‌اند که تلاش اخیر BTC برای بازگشت صعودی، با وجود برخی نشانه‌های امیدوارکننده، «همچنان محتاطانه» است.

آخرین گزارش Market Pulse شرکت Glassnode، ضعف مومنتوم در بازار اسپات را یکی از عوامل مهمی دانست که همچنان برای شکل‌گیری یک روند صعودی پایدار وجود ندارد.

این پلتفرم اعلام کرد:

همچنین بخوانید : اوراکل تلور چیست؟ و چگونه کار میکند؟

«مومنتوم دوباره به سمت محدوده خنثی بازگشته و خرید توسط معامله‌گران بازار اسپات به‌شدت افزایش یافته است، اما حجم کلی معاملات در صرافی‌های متمرکز همچنان پایین است.»

Glassnode در ادامه افزود:

«این واگرایی نشان‌دهنده بهبود تقاضا در چارچوب یک دوره تثبیت گسترده‌تر است، نه گسترش فعالیت‌های سفته‌بازانه.»

در هفته گذشته، صندوق‌های قابل معامله در بورس اسپات بیت کوین (ETF) در آمریکا در مجموع ۸۶۵.۳ میلیون دلار سرمایه جذب کردند.

جریان خالص ورود و خروج سرمایه از ETFهای اسپات بیت کوین آمریکا.

خرید بیت کوین توسط صندوق‌های پوشش ریسک

طبق داده‌های پلتفرم CryptoQuant صندوق‌های پوشش ریسک (Hedge Funds) در معاملات آتی بیت کوین در بورس کالای شیکاگو (CME) به موقعیت خالص خرید وارد شده‌اند؛ رویدادی که مدیرعامل CryptoQuant، کی یانگ جو، آن را «نادر» توصیف کرد.

او در واکنش به این داده‌ها در شبکه اجتماعی X گفت:

«معامله مبنایی باعث می‌شود آنها از نظر ساختاری در موقعیت فروش باشند. به همین دلیل این نمودار سال‌ها قرمز بوده است. نمی‌توان با یک معامله انتقالی (Carry Trade) وارد موقعیت خالص خرید شد. این افراد روی افزایش قیمت شرط‌بندی می‌کنند.»

داده‌های مربوط به موقعیت‌گیری در معاملات آتی بیت کوین در CME.

جمع بندی

بیت کوین پس از رشد آخر هفته دوباره تحت فشار قرار گرفت و بعد از باز شدن وال‌استریت تا محدوده ۶۴٬۴۴۷ دلار پایین آمد.
عامل اصلی فشار بازار، ابهام درباره بازگشایی تنگه هرمز و افزایش نگرانی‌ها درباره عرضه نفت بود. قیمت نفت WTI تقریباً ۵٪ رشد کرد و به ۸۰.۹۰ دلار رسید.

با وجود فشارهای ژئوپلیتیکی، S&P 500 توانست بخشی از افت خود را جبران کند و وارد محدوده مثبت شود. ین ژاپن نیز تضعیف شد و نرخ USD/JPY به ۱۵۹ رسید؛ موضوعی که نگرانی‌ها درباره وضعیت ارزی ژاپن را دوباره افزایش داده است.

از طرف دیگر، وضعیت ورود سرمایه نهادی به بیت کوین همچنان مثبت و قابل‌توجه است. ETFهای اسپات بیت کوین آمریکا در هفته گذشته حدود ۸۶۵.۳ میلیون دلار ورود خالص سرمایه ثبت کردند.

Glassnode این ورود سرمایه نهادی را «استثنایی» توصیف کرده، اما معتقد است بازار اسپات هنوز قدرت کافی برای آغاز یک روند صعودی پایدار را نشان نداده است.

یکی از مهم‌ترین ضعف‌های فعلی بازار، حجم پایین معاملات در صرافی‌های متمرکز است؛ یعنی تقاضا بهتر شده، اما هنوز مشارکت گسترده سفته‌بازان دیده نمی‌شود.

یک سیگنال مهم دیگر این است که صندوق‌های پوشش ریسک در معاملات آتی CME بیت کوین خالصاً لانگ شده‌اند؛ اتفاقی که Ki Young Ju آن را رویدادی نادر دانسته و می‌تواند نشانه افزایش دیدگاه صعودی سرمایه‌گذاران حرفه‌ای باشد.

ترجمه شده توسط مجله خبری نیپوتو