تکنیک معاملاتی داروس، عبارت است از خرید سهامی که در سقف های قیمتی جدید معامله می‌شوند و همچنین رسم یک جعبه در اطراف سقف ها و کف های قیمتی اخیر برای ایجاد نقطه ورود و قرار دادن دستور حد ضرر. یک سهام زمانی در جعبه داروس در نظر گرفته می شود که حرکت قیمت بالاتر از سقف قیمتی قبلی باشد اما به قیمتی نه چندان دور از آن سقف عقب نشینی میکند.

نکات مهم

• نظریه جعبه دارواس یک ابزار تکنیکال است که به معامله گران اجازه می دهد تا سهام را با افزایش حجم معاملات هدف قرار دهند.
• نظریه جعبه دارواس محدود به یک دوره زمانی خاص نیست، بنابراین جعبه ها با کشیدن خطی در امتداد سقف و کف قیمتی اخیر دوره زمانی مورد استفاده معامله گر ایجاد می شوند.
• نظریه جعبه دارواس در بازارهای رو به رشد و یا با هدف قرار دادن بخش های صعودی بهترین عملکرد را دارد.

نظریه جعبه دارواس به شما چه میگوید؟

نظریه جعبه دارواس نوعی استراتژی مومنتوم (momentum strategy) است. از تئوری مومنتوم بازار همراه با تحلیل تکنیکال برای تعیین زمان ورود و خروج از بازار استفاده می کند.

جعبه های دارواس یک شاخص نسبتاً ساده هستند که با کشیدن یک خط در امتداد سقف ها و کف های قیمتی ایجاد می شوند. همانطور که در طول زمان سقف ها و کف های قیمتی را تغییر می دهید، جعبه‌های صعودی یا نزولی را مشاهده خواهید کرد. تئوری جعبه دارواس فقط معاملات جعبه های صعودی و استفاده از سقف های قیمتی جعبه های نقض شده را برای تغییر دستورهای حد ضرر پیشنهاد می‌کند.

در این رابطه بخوانید‌ : به روز رسانی تپ‌ روت بیت کوین چیست؟ و چه ویژگی هایی دارد؟

نظریه جعبه دارواس علیرغم اینکه یک استراتژی تکنیکال است، همانطور که در ابتدا تصور می شد با برخی از تحلیل های بنیادی ترکیب شد تا مشخص کند چه سهامی را باید هدف قرار داد. دارواس معتقد بود که روش او در صنایعی که بیشترین پتانسیل را برای برانگیختن سرمایه‌گذاران و مصرف‌کنندگان با محصولات پرسود دارند، به بهترین وجه عمل می‌کند. او همچنین شرکت‌هایی را ترجیح می‌داد که در طول زمان به‌ویژه در نوسانات بازار درآمد بالایی از خود نشان داده‌اند.

نظریه جعبه دارواس در عمل

نظریه جعبه دارواس معامله گران را تشویق می کند تا روی صنایع در حال رشد تمرکز کنند، به این معنی که سرمایه گذاران انتظار دارند از بازار کلی بهتر عمل کنند. دارواس هنگام توسعه این سیستم، چند سهم را از این صنایع انتخاب کرد و هر روز قیمت و معاملات آنها را زیر نظر داشت. دارواس هنگام نظارت بر این سهام، از حجم به عنوان نشانه اصلی حرکت سهام استفاده کرد.

هنگامی که وی متوجه حجم غیرمعمولی شد، یک جعبه دارواس با محدوده قیمتی باریک بر اساس سقف و کف های قیمتی معاملات اخیر ایجاد کرد. در داخل جعبه، پایین بودن سهام برای بازه زمانی معین نشان دهنده کف است و ارتفاعات سقف را ایجاد می کنند.

زمانی که سهام از سقف جعبه فعلی عبور میکرد، دارواس سهام را خریداری می کرد و از سقف جعبه شکسته به عنوان حد ضرر برای پوزیشن استفاده می کرد. با شکسته شدن جعبه‌های بیشتر، دارواس به معاملات خود اضافه می‌کرد و دستور حد ضرر را بالا می‌برد. به طور کلی، معامله زمانی پایان می یابد که دستور حد ضرر آغاز شود.

نظریه جعبه دارواس

نیکلاس دارواس در دهه 1930 قبل از رود نازی ها از زادگاهش مجارستان گریخت. در نهایت، او دوباره به خواهر خود پیوست و کمی بعد، پس از جنگ جهانی دوم، آنها به طور حرفه ای در اروپا رقص را آغاز کردند. در اواخر دهه 1950، نیکلاس دارواس یکی از پردرآمدترین رقاصان آن دوره بود.

دارواس هنگام سفر به عنوان یک رقصنده، کپی هایی از وال استریت ژورنال و بارونز را به دست آورد، اما فقط از قیمت سهام فهرست شده برای تعیین سرمایه گذاری خود استفاده کرد. وی با کشیدن جعبه ها و پیروی از قوانین سختگیرانه معاملات، سرمایه گذاری 10،000 دلاری را در یک دوره 18 ماهه به 2 میلیون دلار تبدیل کرد. موفقیت او باعث شد تا در سال 1960، کتاب چگونه در بورس 2،000،000 دلار به دست آوردم را بنویسد و نظریه جعبه دارواس را معرفی کند.

امروزه، تغییراتی در نظریه جعبه دارواس وجود دارد، اکنون برای ایجاد جعبه‌ها بر دوره‌های زمانی مختلف تمرکز می‌کند یا سایر ابزارهای تکنیکال را که از اصول مشابهی مانند نوارهای حمایت و مقاومت پیروی می‌کنند، ادغام می‌کند. استراتژی اولیه دارواس زمانی ایجاد شد که جریان اطلاعات بسیار کندتر بود و چیزی به نام نمودارهای لحظه ای وجود نداشت. با وجود آن، این تئوری به گونه‌ای است که می‌توان معاملات را شناسایی کرد و نقاط ورود و خروج را با اعمال جعبه ها بر روی نمودار تنظیم کرد.

محدودیت های نظریه جعبه دارواس

منتقدان تکنیک نظریه جعبه دارواس موفقیت اولیه دارواس را به این واقعیت نسبت می‌دهند که او در یک بازار بسیار صعودی معامله می‌کرد و در صورت استفاده از این تکنیک در بازار نزولی نمی‌توان به چنین نتایجی دست یافت. از این رو منصفانه است که بگوییم پیروی از تئوری جعبه دارواس در زمانی که روند طبق برنامه ریزی توسعه نمی یابد، ضررهای کوچکی را به همراه دارد.

استفاده از دستور حد ضرر و پیروی از روند/مومنتوم در حین توسعه، به یکی از اصلی ترین استراتژی های تکنیکی توسعه یافته از زمان دارواس تبدیل شده است. مانند بسیاری از تئوری های معاملاتی، ارزش واقعی نظریه جعبه دارواس در واقع نظمی است که معامله گران در هنگام کنترل ریسک و پیروی یک برنامه ایجاد می کند. دارواس در کتاب خود بر اهمیت ثبت معاملات و تشریح آنچه که درست و نادرست بود تأکید کرد.

ترجمه شده توسط مجله خبری نیپوتو

همچنین بخوانید : آلت لیر چیست؟معرفی پلتفرم AltLayer و توکن ALT