بیت‌کوین در حالی هفته را با حفظ سطح ۷۰ هزار دلار به پایان رساند که بازارهای جهانی به شکست مذاکرات آمریکا و ایران و افزایش تنش‌ها در تنگه هرمز واکنش نشان دادند.

در همین حال، قیمت نفت به‌سرعت از مرز ۱۰۰ دلار عبور کرد و نگرانی‌ها درباره تورم و سیاست‌های پولی دوباره افزایش یافت.

در ادامه، ۵ نکته مهم درباره بیت‌کوین و بازار کریپتو در هفته پیش‌رو را بررسی می‌کنیم.

در این رابطه بخوانید‌ : بازار ارزهای دیجیتال چگونه دستکاری میشود؟

۱. جهش نفت به بالای ۱۰۰ دلار پس از شکست مذاکرات

تنش‌های ژئوپلیتیکی بار دیگر به موضوع اصلی بازارها تبدیل شده است.

روز یکشنبه، دونالد ترامپ اعلام کرد که اقدامات گسترده‌ای برای مسدود کردن تنگه هرمز با هدف کنترل انتقال نفت در آینده آغاز شده است.

او در شبکه Truth Social نوشت:

«در مقطعی به شرایطی می‌رسیم که همه اجازه ورود داشته باشند و همه اجازه خروج.»

تحلیلگران مؤسسه The Kobeissi Letter معتقدند:

«به نظر می‌رسد برنامه بلندمدت ترامپ کنترل تنگه هرمز و سپس بازگشایی تدریجی مسیر عبور نفتکش‌ها باشد.»

با این حال، این فرآیند ممکن است چند ماه طول بکشد و جریان انتقال نفت را محدود کند.

واکنش بازارها:

• قیمت نفت حدود ۸٪ رشد کرد و به ۱۰۵ دلار در هر بشکه رسید
• معاملات آتی S&P 500 حدود ۰.۶٪ کاهش یافت
• انتظار می‌رود بازارها هفته‌ای بسیار پرنوسان را تجربه کنند

۲. انتشار داده‌های تورم PPI در آمریکا

پس از انتشار شاخص قیمت مصرف‌کننده (CPI) در هفته گذشته، اکنون بازارها منتظر شاخص قیمت تولیدکننده (PPI) هستند.

این شاخص می‌تواند نشان دهد که افزایش قیمت‌ها تا چه حد ناشی از جنگ و بحران نفتی است.

مؤسسه سرمایه‌گذاری Mosaic Asset Company در گزارش خود اعلام کرد:

همچنین بخوانید : گس فی چیست؟ و چرا اهمیت دارد؟

«گزارش‌های اخیر تورم نشان می‌دهد فشار قیمتی فقط به جنگ خاورمیانه مربوط نیست.»

این مؤسسه به داده‌های PCE (شاخص مورد علاقه فدرال رزرو برای سنجش تورم) اشاره کرد که نشان می‌دهد نرخ‌های تورم در بازه‌های سه‌ماهه و شش‌ماهه در حال افزایش هستند.

این موضوع می‌تواند فدرال رزرو را مجبور کند نرخ بهره را ثابت نگه دارد یا حتی آن را افزایش دهد.

طبق داده‌های CME FedWatch، بازارها اکنون انتظار دارند کاهش نرخ بهره قبل از نیمه دوم ۲۰۲۷ رخ ندهد.

نکته مهم: قیمت بیت‌کوین معمولاً نسبت به داده‌های تورم آمریکا واکنش شدید نشان می‌دهد.

۳. تحلیلگر: بیت‌کوین هنوز به کف نهایی نرسیده است

با وجود تنش‌های ژئوپلیتیکی، بیت‌کوین توانست از سقوط شدید جلوگیری کند و به حدود ۷۰٬۵۰۰ دلار برسد. در نهایت، قیمت در پایان هفته روی ۷۰٬۸۵۰ دلار بسته شد.

این سطح اهمیت زیادی دارد زیرا میانگین متحرک نمایی ۲۰۰ هفته‌ای (200W EMA) حفظ شده است و همچنان بالاتر از سقف تاریخی سال ۲۰۲۱ قرار دارد.

با این حال، معامله‌گر معروف Roman معتقد است بازار هنوز یک اصلاح دیگر نیاز دارد.

او گفت:

«حداقل یک کف قیمتی دیگر لازم است تا سیگنال بازگشت در تایم‌فریم‌های بزرگ ایجاد شود.»

به گفته او، اهداف احتمالی قیمت بیت‌کوین می‌تواند حتی به حدود ۵۰ هزار دلار برسد.

یکی از نشانه‌های مهم برای پایان بازار نزولی واگرایی صعودی در شاخص RSI است. همان الگویی که در کف بازار سال ۲۰۲۲ دیده شد.

۴. برداشت سود مانع تثبیت بیت‌کوین بالای ۷۰ هزار دلار شده است

یکی از مشکلات اصلی بیت‌کوین در هفته‌های اخیر فشار فروش ناشی از برداشت سود معامله‌گران بوده است.

طبق داده‌های پلتفرم تحلیلی Glassnode:

«هر بار که بیت‌کوین به بالای ۷۰ هزار دلار می‌رسد، برداشت سود باعث توقف سریع رشد قیمت می‌شود.»

برای مثال در آخرین صعود به بالای ۷۰ هزار دلار بیش از ۲۰ میلیون دلار سود در هر ساعت نقد شد.

این الگو از فوریه ۲۰۲۶ ادامه دارد.

نتیجه:

• محدوده ۷۰ تا ۸۰ هزار دلار با کمبود نقدینگی و فشار فروش مواجه است
• همین موضوع مانع ادامه رشد سریع قیمت می‌شود

۵. کاهش فشار فروش و افزایش تقاضای هولدرهای بلندمدت

با وجود فشار فروش کوتاه‌مدت، داده‌های آنچین نشان می‌دهد که ساختار بازار در حال بهبود است.

طبق گزارش CryptoQuant فشار فروش هولدرهای کوتاه‌مدت در صرافی Binance کاهش یافته و بازار وارد فاز آرام‌تری شده است.

تحلیلگر CryptoQuant، Amr Taha گفت:

«فشار سود و زیان هولدرهای کوتاه‌مدت به پایین‌ترین سطح از فوریه رسیده است.»

این یعنی:

• فروش‌های هیجانی کمتر شده
• فشار عرضه کوتاه‌مدت کاهش یافته

در همین حال تقاضای هولدرهای بلندمدت در حال افزایش است.

ارزش تحقق‌یافته دارایی‌ آن‌ها نیز برای اولین بار در نزدیک به یک سال گذشته از ۵۰ میلیارد دلار عبور کرده است.

جمع‌بندی

بازار بیت‌کوین در هفته پیش‌رو تحت تأثیر چند عامل کلیدی قرار دارد:

• تنش‌های ژئوپلیتیکی و قیمت نفت
• داده‌های تورم آمریکا
• فشار فروش در محدوده ۷۰ هزار دلار
• افزایش انباشت توسط هولدرهای بلندمدت

اگرچه بیت‌کوین فعلاً توانسته سطح مهم ۷۰ هزار دلار را حفظ کند، اما بسیاری از تحلیلگران معتقدند مسیر بازار در کوتاه‌مدت همچنان پرنوسان و نامطمئن خواهد بود.

ترجمه شده توسط مجله خبری نیپوتو